Правила расчета (М)

Для инструмента, к которому применяется определенный график денежных потоков, фактический срок погашения М рассчитывается следующим образом:
Фактический срок погашения (М) = Сумма t * CFt / СуммаCFt,
                                                                   t                            t
где CFt обозначает денежные потоки (основная сумма кредита, процентные платежи, комиссионные), который должен по контракту заплатить заемщик за промежуток времени t.

Если банк не может рассчитать фактический срок контрактных платежей как изложено выше, он может использовать более консервативный показатель М, а именно равный максимальному остающемуся сроку (в годах), который заемщик может использовать для полного погашения своих контрактных обязательств (основной суммы кредита, процентов, комиссионных вознаграждений) согласно условиям кредитного договора. Как правило, это соответствует номинальному сроку погашения инструмента.

Для деривативов в случае общих соглашений по неттингу взвешенный средний срок операций должен использоваться при применении эксплицитной корректировки сроков погашения. Боле того, номинальная сумма каждой операции должна использоваться для взвешивания сроков погашения.

(Базельский комитет по банковскому надзору "Международная конвергенция измерения капитала и стандартов капитала: новые подходы", часть 2, раздел III.С)

АИСС БКБ, www.orioncom.ru, tel (495) 783-5510